周五(12月22日)亞市早盤(pán)，現(xiàn)貨黃金小幅上漲，現(xiàn)報(bào)2048美元/盎司附近。周四(12月21日)，因美國(guó)第三季GDP數(shù)據(jù)遭到大幅下修，美元大幅下挫，黃金價(jià)格強(qiáng)勢(shì)攀升，現(xiàn)貨黃金一舉攻上2055美元大關(guān)后，金價(jià)微幅回落2050美元。

現(xiàn)貨黃金收漲0.71%，收?qǐng)?bào)2045.83美元/ 盎司。COMEX 2月黃金期貨結(jié)算價(jià)收漲0.18%，收?qǐng)?bào)2051.3美元/盎司。

美國(guó)第三季度GDP已下調(diào)至4.9%，略低于第二次預(yù)估中的5.2%，但與預(yù)先預(yù)估中最初報(bào)告的4.9%相符。今天發(fā)布的估算基于比上個(gè)月發(fā)布的“第二次”估算更完整的源數(shù)據(jù)。評(píng)級(jí)下調(diào)主要反映了消費(fèi)者支出的下調(diào)。進(jìn)口是GDP計(jì)算中的一個(gè)減項(xiàng)，也被下調(diào)。但值得注意的是，實(shí)際 GDP 的增長(zhǎng)(增長(zhǎng) 2.1%)反映了消費(fèi)者支出、私人庫(kù)存投資、出口、進(jìn)口、州和地方政府支出、聯(lián)邦政府支出、住宅固定投資和非住宅固定投資的增長(zhǎng)。

一份粘性的基礎(chǔ)通脹報(bào)告可能會(huì)降低人們對(duì)美聯(lián)儲(chǔ)提前降息的預(yù)期，并迫使政策制定者將利率維持在限制性軌道上更長(zhǎng)的時(shí)間，直到通脹率回歸到 2% 得到確認(rèn)。這也可能會(huì)提高美元的吸引力，并使風(fēng)險(xiǎn)敏感資產(chǎn)受益。

消息傳出后，市場(chǎng)的最初反應(yīng)是大幅拋售美元，由于美聯(lián)儲(chǔ)降息預(yù)期高漲，美元已經(jīng)處于不利地位。很少有投資者仍然相信，鑒于美國(guó)經(jīng)濟(jì)的韌性，美聯(lián)儲(chǔ)不會(huì)更快降息。美元指數(shù)繼續(xù)下滑，金價(jià)試圖恢復(fù)上行走勢(shì)。明天將公布美國(guó) PCE 數(shù)據(jù)，這可能會(huì)使美元指數(shù)變得脆弱。

費(fèi)城聯(lián)儲(chǔ)行長(zhǎng)帕特里克·哈克也推翻了即將削減借貸成本的預(yù)期。哈克表示，他預(yù)計(jì)經(jīng)濟(jì)會(huì)軟著陸，但警告稱(chēng)失業(yè)率可能會(huì)溫和上升。

黃金是三菱日聯(lián)銀行最看漲的看漲期權(quán)，他們預(yù)測(cè)黃金價(jià)格將在2024年創(chuàng)歷史新高。他們認(rèn)為不確定性讓黃金本周占據(jù)主導(dǎo)地位。他們表示，“隨著中東局勢(shì)的發(fā)展，地緣政治緊張局勢(shì)已成為貴金屬綜合體的主要驅(qū)動(dòng)力。紅海已成為不確定性的滋生地，這似乎讓黃金處于主導(dǎo)地位。美元再度疲軟也幫助金價(jià)守住高地并繼續(xù)上漲。美聯(lián)儲(chǔ)政策制定者本周采取了鴿派基調(diào)，大多數(shù)人談到2024年所需的降息幅度，除了關(guān)于監(jiān)測(cè)未來(lái)數(shù)據(jù)的奇怪評(píng)論外，幾乎沒(méi)有任何反擊。美聯(lián)儲(chǔ)上周鴿派政策路徑的重大調(diào)整強(qiáng)化了我們的美國(guó)利率策略師關(guān)于 2024 年初開(kāi)始降息的呼吁。更加友好的美聯(lián)儲(chǔ)和美元走強(qiáng)應(yīng)該會(huì)采取行動(dòng)消除金價(jià)上行的基本障礙。事實(shí)上，黃金是我們最看好的預(yù)測(cè)，由于美聯(lián)儲(chǔ)降息、央行需求的支持以及黃金作為最后手段的地緣政治對(duì)沖手段的三重作用，黃金將在2024年創(chuàng)下歷史新高?！?/p>

澳新銀行的經(jīng)濟(jì)學(xué)家認(rèn)為，金價(jià)近期的上漲領(lǐng)先于基本面。利率穩(wěn)定和通脹下降可能導(dǎo)致實(shí)際利率上升，從而限制短期內(nèi)的漲勢(shì)。他們將2024年第一季度的黃金價(jià)格預(yù)測(cè)下調(diào)至1950美元/盎司。他們表示，“美國(guó)經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)疲軟和通脹放緩表明美聯(lián)儲(chǔ)的貨幣政策具有足夠的限制性，足以使通脹持續(xù)回到目標(biāo)水平。 美聯(lián)儲(chǔ)立場(chǎng)的轉(zhuǎn)變令市場(chǎng)感到意外，金價(jià)升至 2135美元/盎司的歷史新高。與我們對(duì) 2024 年下半年開(kāi)始的寬松周期的看法相比，這看起來(lái)有些過(guò)分。這可能會(huì)抑制上行勢(shì)頭。隨著聯(lián)邦基金利率保持穩(wěn)定且通脹下降，實(shí)際利率上行風(fēng)險(xiǎn)似乎有所上升。 我們預(yù)計(jì)實(shí)際利率將上升100個(gè)基點(diǎn)，由于持有非收益資產(chǎn)的機(jī)會(huì)成本上升，黃金面臨下行風(fēng)險(xiǎn)。因此，我們將2024年第一季度的預(yù)測(cè)下調(diào)至 1950美元/盎司?！?/p>

目前，黃金正在繼續(xù)尋求支撐，并在本周的大部分時(shí)間里保持在高位。然而，現(xiàn)階段突破2050美元/盎司的上漲空間仍然難以捉摸。目前看來(lái)，2020美元/盎司至2050美元/盎司之間的區(qū)間可能會(huì)保持不變。

FXStreet首席分析師Valeria Bednarik最新撰文，對(duì)黃金技術(shù)前景進(jìn)行分析。

Bednarik指出，金價(jià)處于本周波動(dòng)區(qū)間的上端，黃金維持看漲壓力。

因疲軟的美國(guó)GDP數(shù)據(jù)打擊美元，現(xiàn)貨黃金周四強(qiáng)勢(shì)上升14.53美元，漲幅0.72%，收?qǐng)?bào)2045.83美元/盎司。

美國(guó)商務(wù)部周四發(fā)布報(bào)告稱(chēng)，美國(guó)第三季實(shí)際國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)年化季環(huán)比終值超預(yù)期下修至4.9%，低于預(yù)期的5.2%，此前發(fā)布的修正值為5.2%。

美國(guó)第三季度經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)不如預(yù)期強(qiáng)勁，推動(dòng)美元周四顯著走低。分析師稱(chēng)，疲軟的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和通脹意味著美聯(lián)儲(chǔ)可能會(huì)在不久后降息。

據(jù)芝商所的“美聯(lián)儲(chǔ)觀察”工具，市場(chǎng)預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)在3月之前降息的可能性為85%，而在GDP數(shù)據(jù)公布前為79%。

分析師表示，雖然第三季GDP數(shù)據(jù)現(xiàn)在已經(jīng)是舊聞，但由于核心通脹年化季率數(shù)據(jù)從2.3%下調(diào)至2%，該數(shù)據(jù)還是偏向于鴿派。GDP數(shù)據(jù)也可能給周五的PCE通脹數(shù)據(jù)帶來(lái)一定的下行風(fēng)險(xiǎn)。

Bednarik稱(chēng)，目前投資者焦點(diǎn)轉(zhuǎn)移到美國(guó)11月核心個(gè)人消費(fèi)支出(PCE)物價(jià)指數(shù)，該指數(shù)是美聯(lián)儲(chǔ)最青睞的通脹指標(biāo)。美國(guó)11月核心PCE同比增幅預(yù)計(jì)為3.3%，低于10月的3.5%，表明物價(jià)壓力減輕。

周五，美國(guó)還將公布11月耐用品和12月密歇根大學(xué)消費(fèi)者信心指數(shù)終值。

黃金短期技術(shù)前景分析

Bednarik表示，黃金日線圖顯示，由于金價(jià)在近期高點(diǎn)附近交易，風(fēng)險(xiǎn)仍然偏向上行。金價(jià)周四盤(pán)中回調(diào)在看漲的20日簡(jiǎn)單移動(dòng)平均線(SMA)附近遇到買(mǎi)家。

根據(jù)Bednarik，隨著金價(jià)突破2047.90美元/盎司，金價(jià)有望進(jìn)一步攀升。

Bednarik補(bǔ)充道，根據(jù)黃金4小時(shí)圖，技術(shù)數(shù)據(jù)提供中性至看漲的立場(chǎng)。金價(jià)周四在看漲的20周期SMA附近找到日內(nèi)支撐，該支撐位在無(wú)方向的較長(zhǎng)期均線上方前進(jìn)。與此同時(shí)，技術(shù)指標(biāo)仍處于積極水平，但缺乏足夠的方向性動(dòng)力。

美元技術(shù)分析：拋售勢(shì)頭恢復(fù)，抑制近期漲勢(shì)

FXStreet分析師Patricio Martín表示，在美元日線圖上，相對(duì)強(qiáng)弱指數(shù)(RSI)在負(fù)值區(qū)域內(nèi)呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，表明看跌勢(shì)頭強(qiáng)勁。盡管多頭在過(guò)去幾個(gè)交易日中取得了一些進(jìn)展，但壓倒性的拋售力量不允許短期趨勢(shì)發(fā)生重大轉(zhuǎn)變。

在移動(dòng)平均線收斂分歧(MACD)上，上升的紅柱表明拋售正在進(jìn)行，進(jìn)一步證實(shí)了負(fù)面前景。 從簡(jiǎn)單移動(dòng)平均線(SMA)來(lái)看，指數(shù)位置低于20、100點(diǎn)和200日指標(biāo)，顯示空頭長(zhǎng)期占據(jù)主導(dǎo)地位。

這種對(duì)買(mǎi)家來(lái)說(shuō)具有挑戰(zhàn)性的狀況，加上RSI和MACD指標(biāo)，帶來(lái)了短期看跌的技術(shù)前景。

“支撐位在101.80、101.50和101.30，阻力位在20日均線103.10、200日均線103.50和104.00?！?/p>

【今日重點(diǎn)關(guān)注的財(cái)經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】

① 07:30 日本11月核心CPI年率

② 15:00 英國(guó)第三季度GDP年率終值

③ 15:00 英國(guó)11月季調(diào)后零售銷(xiāo)售月率

④ 15:00 英國(guó)第三季度經(jīng)常帳

⑤ 21:30 加拿大10月GDP月率

⑥ 21:30 美國(guó)11月核心PCE物價(jià)指數(shù)年率

⑦ 21:30 美國(guó)11月個(gè)人支出月率

⑧ 21:30 美國(guó)11月核心PCE物價(jià)指數(shù)月率

⑨ 23:00 美國(guó)12月密歇根大學(xué)消費(fèi)者信心指數(shù)終值

⑩ 23:00 美國(guó)12月一年期通脹率預(yù)期

? 23:00 美國(guó)11月新屋銷(xiāo)售總數(shù)年化

? 次日02:00 美國(guó)至12月22日當(dāng)周石油鉆井總數(shù)

【提醒】受圣誕假期影響，英國(guó)倫敦證券交易所提前于北京時(shí)間周五(12月22日)20:30休市;美國(guó)ICE旗下布倫特原油期貨合約交易提前于北京時(shí)間周六(12月23日)凌晨4:00結(jié)束。